S&P понизило прогноз по рейтингам Казкоммерцбанка до "негативного"

1 августа 2012 года

Служба кредитных рейтингов международного рейтингового агентства Standard & Poor's (S&P) изменила свой прогноз по рейтингам казахстанского АО "Казкоммерцбанк" (ККБ), крупнейшего банка республики, со "стабильного" на "негативный", сообщило агентство.

Долгосрочный и краткосрочный кредитные рейтинги контрагента "B+/B", ранее присвоенные этому банку, были подтверждены.

"Изменение прогноза отражает наши ожидания снижающегося качества активов ККБ, что при по-прежнему низком уровне формируемых резервов приведет к снижению способности банка генерировать прибыль, достаточную для абсорбирования убытков", - отмечается в сообщении рейтингового агентства.

Аналитики агентства в своем мнении о качестве активов банка также учли значительное давление со стороны секторов недвижимости и строительства, подверженных высоким рискам.

По оценке S&P, до экономического кризиса, начавшегося в 2008 году, ККБ демонстрировал более высокую склонность к принятию рисков и более слабый уровень риск-менеджмента, чем многие сопоставимые с ним казахстанские банки.

За последние годы бизнес ККБ рос невысокими темпами, поэтому кредитный портфель банка состоит в основном из кредитов, выданных до кризиса. При этом агентство считает, что уровни возвратности кредитов и взыскания задолженности в Казахстане довольно низки.

С 2008 года качество активов ККБ резко ухудшалось, хотя в первой половине 2012 года этот процесс несколько замедлился. В соответствии с данными регулирующих органов, уровень кредитов, просроченных на 90 и более дней, по состоянию на 1 июля 2012 года увеличился до 24,3% совокупного объема кредитов (около 576 миллиарда тенге, или 3,8 миллиарда долларов) с 23,2% по состоянию на конец 2011 года и с 19,3% в 2010 года. Это хуже, чем аналогичные показатели Народного банка Казахстана (ВВ/Стабильный/В) - 18,8%, Банка ЦентроКредит (В+/Стабильный/В) - 8,3% и других имеющих рейтинги средних по размеру банков Казахстана.

"Мы ожидаем, что в ближайшие годы уровень проблемных кредитов в портфеле ККБ будет расти, особенно, если банк классифицирует ряд кредитов, обеспеченных залогом земли, как проблемные", - говорится в пресс-релизе.

Кроме того, S&P отметило высокую концентрацию кредитного портфеля банка на подверженных высоким рискам секторах строительства и недвижимости, которые значительно пострадали в период экономического кризиса. Падение цен на рынке недвижимости составило примерно 50% по сравнению с пиковым уровнем в середине 2008 года, в настоящее время отмечается слабая рыночная активность.

По состоянию на конец 2011 года 45% совокупного объема кредитов ККБ были связаны с сектором жилищного строительства, коммерческой и жилой недвижимости, тогда как по банковской системе в целом этот показатель составлял 24%. Агентство отмечает, что стоимость земли и имущества, взятых банком в качестве обеспечения по кредитам, с 2008 года существенно упала, кроме того, возможно и дальнейшее снижение. Это усиливает давление на качество активов банка.

Рейтинговое агентство указывает на то, что 54% кредитного портфеля Казкоммерцбанка составляют кредиты, номинированные в иностранных валютах (по состоянию на конец 2011 года), что выше среднего значения по банковской системе Казахстана (44%) и может создавать дополнительный кредитный риск в результате неблагоприятного изменения обменного курса.

Прогноз "негативный" отражает возможность понижения рейтинга, если будет наблюдаться дальнейшее ухудшение качества активов и если уровень резервирования не улучшится, что приведет к изменению нашей оценки позиции по риску данного банка с "умеренной" на "слабую".

Прогноз может быть пересмотрен на прежний, "стабильный", в случае стабилизации качества активов банка, в частности, в результате более консервативного подхода к формированию резервов. Другим поводом для позитивного рейтингового действия может стать увеличение капитала ККБ за счет взносов акционеров и значительное повышение способности банка абсорбировать убытки.